高考加油半导体电子设备巨屏8K已成主流荐6股魏家

半导体、电子设备：巨屏8K已成主流 荐6股 类别： 机构： 研究员：

[摘要]

投资要点：

本周核心观点：本周电子行业指数周涨5.02%，全行业2 只标的中，扣除停牌标的，全周上涨的标的约208只，周涨幅在5个点以上的76只，周涨幅在7个点以上的45只，周涨幅在10个点以上的22只，全周下跌的标的仅25只，周跌幅在 个点以上的仅6只。

本周召开的CES2019在美国再次吸引了全球的目光，但短期内美联储加息预期的缓解、中央减税以及资金面宽松的信号，对于超跌的电子板块而言都意味着相当的弹性，而且近两周在5G、科创两大板块的带动下，相当部分的个股已经走出了一波强势的反弹，譬如说我们三周前就重点推荐的兴森科技。从中期维度考量，电子板块未至行业基本面整体翻转的时间点，但是短期向上的弹性是有发挥空间的，提升行业评级至“推荐”。

本次CES大会的热点很多，包括PC芯片三雄之争、VR新品与内容、各种新型车载电子应用、IOT、AI、5G的三足鼎立，几大电视品牌在产品进阶与显示规格上的多重角力等等。但是总体说来，与去年对比，消费者真正期待的下一个世代的规模化电子产品仍未出现，VR、IOT、5G与AI，在终端通途的演化之路上或许都只是拼图一角。比起智能终端，本次CES大会上国内企业表现最为耀眼的或许是电视企业，虽然LG和三星的展台永远都是CES的焦点，但是本次大会海信、TCL甚至于长虹都推出了自己的8K电视产品，同时还具备不少别具一格的亮眼设计，与IOT相结合，某些角度来看，其创新思路并不输LG或三星。

上周，根据韩国媒体BusinessKorea的报道，在三星供应商向中国京东方出售OLED屏幕技术之后，韩国政府计划限制向中国出口OLED屏幕生产技术及设备，韩国政府将限制OLED面板生产设备的出口，计划将OLED设备指定为“国家核心技术”，必须由政府批准之后才能进行出口贸易。这也是继三星电子零件供应商Toptec公司的官员被指控将三星最新的OLED显示技术出售给中国部分科技集团后，韩国防止其高科技技术泄露而采取的紧急措施。这一举措如展开并实施后，显然将对国产OLED面板看看飞起来是怎么回事供应链构成实质性利好，投资者对于我们重点关注的天通股份应当引起足够重视。

行业聚焦：三星于11日在其SamsungMobile官方Twitter发表一段以SamsungGalaxyUnpacked为名的影片，正式宣布三星将于2月20日举行产品发表会，由于画面上呈现黑底白字的10，加上名称包含Galaxy，几乎已确定2月20日发表的包括S10系列。

鸿海2018年12月营收6,19 .16亿元（台想跟您求证币），较11月时的6,014.41亿元成长2.97%，但却较2017年同期的6,751.41亿元下滑8.27%；据了解，主要确实也是因为受到消费性类别的产品降幅较大所影响。

重点推荐个股及逻辑：我们的重点股票池标的包括：兴森科技、韦尔股份、飞荣达、天通股份、鼎龙股份、华工科技，本周新增南大光电，移除汇顶科技。

风险提示：(1)市场超预期下跌造成的系统性风险；(2)重点推荐公司相关事项推进的不确定性风险。